Город расположен в южной части Армении и является административным центром Сюникской области. Его название происходит от древнего слова, означающего «узкое труднопроходимое ущелье», что идеально характеризует местный ландшафт местности.
Местный архитектурный облик создает эффект огромного амфитеатра, где многоэтажные здания буквально «взбираются» на горы, а крыша одного дома часто находится на уровне фундамента другого.
В X в. Капан был столицей процветающего Сюникского царства. Всего в нескольких километрах от города можно прикоснуться к стенам древнего монастыря Ваанаванк, возведенного в начале X в. и названного в честь сына Сюникского князя Дзагика – Ваана.
На въезде в Капан гостей встречает каменный медведь, который держит в зубах ключи от южных ворот Армении.
Недалеко от Капана находится гора Хуступ – одна из самых узнаваемых и почитаемых армянских гор высотой более 3200 м, вершина которой парит над облаками.
На территории Шикаохского заповедника в Капане находится родник Ксаджур, который славится своей лечебной водой.

